Optionen Strategien Fragen

Les stratgies doptions Un article de Vanilla. Spcialiste de lintgration de Lösungen Bewerber ddies aux Systmes dInformation de la Finanzen de March. La Seite Optionen dcrit le cas de base, cest - dire celui de loption Standard dachat ou de vente. Auf peut bien videmment imaginer une infinit de payoff möglich. Auf va sintresser ci-dessous quelques ausgewertet usuels. Binäre ou digitale Optionen Une Option Dachat (respektiv de de vente) binaire ou digital est une Option qui Vers 1 Euro si le cours de laction sous-jacente est au-dessus (respektiv en en dessous) dun prix dexercice donn la date dexercice. Optionen Flex Le Chicago Board Optionen Austausch offre des options Flex sur actions et sur indices. Ce sont des options aux caractristiques nicht standardisiert. Ce sont par exklusive les strikes ou les chances qui sont diffrents de ceux qui sont schlägt pour les produits standardiss vor. Dans certains cas, ces Optionen peuvent tre europennes, alors que celles qui sont cotes sur le march organis sont amricaines. Les Optionen Flex sont en fait une tentative des marchs organiss pour reprendre des parts de march aux marchs de gr gr. Les autorits de march exigent cependant un Volumen minimal pour maintenir la ngociation doption Flex. Bull et Bear verbreitet Ces Optionen sont des combinaisons doptions standards. Plus prcisment, cette stratgie annehmen dacheter et de vendre deux Optionen de mme Typ und de mme Datum dexercice, mais de strikes diffrents. Le Bull Verbreitung entsprechen achat et une vente Düne Option dachat et le Bear verbreiten est lmission dune Option de vente et un achat Düne Option de vente. Dans le cas du bull verbreitung, linvestisseur sattend une hausse du cours du titre sous-jacent (et inversement pour le bear verbreitung). Schmetterling und Kondore Le Schmetterling entsprechen Lachat de 2 Optionen Dachat (respektiviere de vente) et lmission dune Option dachat (respectivement de vente). Trs logiquement, le payoff ein une forme se rapprochant dautant plus dun Dirac que les strikes sont proches. Cette stratgie sera choisie par un investisseur qui anticipe que le cours du sous-jacent restera proche du strike und ne bougera pas ni dans un sens ni dans un autre. Un condor est une stratgie de Schmetterling mais avec 4 prix dexercice und nicht 3 comme prcdemment. Straddles et Strangles Le Straddle est un portefeuille compos Düne Option Dachat und Düne Option de vente de mme prix dexercice. Cette stratgie sera choisie par un investisseur qui pense que le cours du sous-jacent va varier signativement sans savoir exactement dans quel sens. Ein linverse, un investisseur qui anticipe que le cours restera stabile autour de la valeur du strike sengagera dans la stratgie oppose. Le erwürgen est exactement du mme Typ mais les strikes de loption dachat und de loption de vente sont diffrents. Linvestisseur parie donc sur une variation plus importante du cours de laction. Cependant, la perte, si le cours de laction reste dans les valeurs centrales, est infrieure dans un erwürgt auto linvestissement initial est moins lev. Le profil de gain dun strangle dpend de la valeur sparant les deux schlägt. Plus ils sont loigns, plus lamplitude de la perte est faible und plus la variation du cours de laction devra tre forte pour esprer engendrer un bnfice. La vente dun erwürgen est parfois appele top vertikale Kombination. Elle peut se rvler judicieuse pour un investisseur qui estime quune forte variation du cours de laction est unwahrscheinlich. Nanmoins, comme pour la vente dun straddle, cest une stratgie risque qui comporte un potentiel de perte illimit pour linvestisseur. Strips et Straps Un Strip consiste en un achat (Position longue) sur une Option Dachat (Call) und sur deux Optionen de vente (put) de strike et de Termine dchance identiques. Un strap est une position longue sur deux nennt et sur un put de mmes strikes et de mmes datiert dchance. Dans un Strip, linvestisseur parie sur une forte variation du cours de laction, mais estime quelle est plus wahrscheinlicher la baisse qu la hausse. Dans un strap, linvestisseur parie galement sur une forte variation de la valeur de laction. Mais dans ce cas, il joue surtout une augmentation du cours de laction. Kalender verbreitet Les Kalender Spreads sont des stratgies impliquant des Optionen de diffrentes Termine de maturits mais de strikes identiques. Ces stratgies peuvent tre utiles lorsque linvestisseur anticipe un mouvement du sous-jacent (et ventuellement le sens de ce mouvement) un Moment prcis dans le futur, par beispiellose loccasion de la Publikation des rsultats de lentreprise, dinformations Makro-conomiques, de dcisions etc. Plus la dure de vie de loption est longue plus Sohn prix est en gnral lev. Par consquent, un verbreitet calendaire ncessite un investissement initial. Linvestisseur ralise un bnfice si le cours de laction lchance de loption courte maturit est proche du strike de cette mme Option. Cependant, une perte est constate si le cours de laction sloigne signativement de ce prix dexercice, que ce soit la hausse ou la baisse. Dans un neutraler Kalender verbreitet, le strike est choisi trs proche du cours actuel de laction. Un bullish Kalender verteilen Implique le choix dun prix dexercice suprieur au cours de laction. Enfin, un bearish Kalender verbreitet exprime le choix dun Streik infrieur au cours actuel de laction. Les calendars spreads peuvent tre cres aussi bien avec des Optionen de vente quavec des Optionen dachat. Pour Un Reverse Kalender Spread, linvestisseur achte une Option de maturit courte et vend une Option de maturit longue. Unfällig gewinnt ehrfürchtig si le cours de laction, lchance de loption courte, est bien loign (au-dessus ou au-dessous) du strike des Optionen. Cependant, linvestisseur subit une perte si le cours de laction reste proche de ce strike.10 Optionen Strategien Zu oft zu wissen, Trader springen in die Optionen Spiel mit wenig oder kein Verständnis davon, wie viele Optionen Strategien zur Verfügung stehen, um ihr Risiko zu begrenzen und zu maximieren Rückkehr . Mit ein wenig Aufwand können die Händler jedoch lernen, wie man die Flexibilität und die volle Leistungsfähigkeit der Optionen als Handelsfahrzeug nutzen kann. In diesem Sinne haben wir diese Diashow zusammengestellt, die wir hoffen, die Lernkurve zu verkürzen und in die richtige Richtung zu zeigen. Zu oft springen Händler in das Optionsspiel mit wenig oder gar kein Verständnis davon, wie viele Optionen Strategien zur Verfügung stehen, um ihr Risiko zu begrenzen und die Rendite zu maximieren. Mit ein wenig Aufwand können die Händler jedoch lernen, wie man die Flexibilität und die volle Leistungsfähigkeit der Optionen als Handelsfahrzeug nutzen kann. In diesem Sinne haben wir diese Diashow zusammengestellt, die wir hoffen, die Lernkurve zu verkürzen und in die richtige Richtung zu zeigen. 1. Covered Call Neben dem Kauf einer nackten Call-Option können Sie auch eine grundlegende abgedeckte Call - oder Buy-Write-Strategie tätigen. In dieser Strategie würden Sie die Vermögenswerte direkt erwerben und gleichzeitig eine Call-Option auf die gleichen Vermögenswerte schreiben (oder verkaufen). Ihr Vermögensvolumen sollte gleich der Anzahl der Vermögenswerte sein, die der Call-Option zugrunde liegen. Anleger werden diese Position häufig nutzen, wenn sie eine kurzfristige Position und eine neutrale Stellungnahme zu den Vermögenswerten haben und zusätzliche Gewinne (durch Erhalt der Call Prämie) generieren oder gegen einen möglichen Rückgang des zugrunde liegenden Vermögenswerts schützen wollen. (Für mehr Einsicht, lesen Covered Call Strategies für einen fallenden Markt.) 2. Verheiratet Put In einer verheirateten Put-Strategie, ein Investor, der kauft (oder derzeit besitzt) ein bestimmtes Vermögen (wie Aktien), kauft gleichzeitig eine Put-Option für eine Gleichwertige Anzahl von Aktien. Investoren werden diese Strategie nutzen, wenn sie bullisch auf den Vermögenswert sind und sich gegen potenzielle kurzfristige Verluste schützen wollen. Diese Strategie funktioniert im Wesentlichen wie eine Versicherung, und stellt einen Boden, wenn die Vermögenswerte Preis drängen drastisch. (Für mehr über die Verwendung dieser Strategie, siehe Verheiratete Puts: Eine schützende Beziehung.) 3. Bull Call Spread In einer Stier Call Spread-Strategie, wird ein Investor gleichzeitig kaufen Call-Optionen zu einem bestimmten Ausübungspreis und verkaufen die gleiche Anzahl von Anrufen an einem Höherer Ausübungspreis. Beide Call-Optionen haben den gleichen Ablaufmonat und den zugrunde liegenden Vermögenswert. Diese Art von vertikalen Spread-Strategie wird oft verwendet, wenn ein Investor ist bullish und erwartet einen moderaten Anstieg der Preis der zugrunde liegenden Vermögenswert. (Um mehr zu erfahren, lesen Sie Vertical Bull und Bear Credit Spreads.) 4. Bear Put Spread Der Bär Put Spread-Strategie ist eine andere Form der vertikalen Spread wie die Stier Anruf verbreitet. In dieser Strategie wird der Anleger gleichzeitig Put-Optionen zu einem bestimmten Ausübungspreis erwerben und die gleiche Anzahl von Puts zu einem niedrigeren Ausübungspreis verkaufen. Beide Optionen wären für denselben Basiswert und haben das gleiche Verfallsdatum. Diese Methode wird verwendet, wenn der Trader bärisch ist und erwartet, dass der zugrunde liegende Vermögenswert sinkt. Es bietet sowohl begrenzte Gewinne als auch begrenzte Verluste. (Für mehr auf dieser Strategie lesen Sie Bear Put Spreads: Eine brüllende Alternative zu Short Selling.) 5. Schutzkragen Eine Schutzkragenstrategie wird durch den Kauf einer Out-of-the-money-Put-Option und das Schreiben eines Out-of-the - Morgen-Call-Option zur gleichen Zeit, für den gleichen Basiswert (wie Aktien). Diese Strategie wird oft von Investoren verwendet, nachdem eine lange Position in einer Aktie erhebliche Gewinne erlebt hat. Auf diese Weise können die Anleger Gewinne einsparen, ohne ihre Aktien zu verkaufen. (Für mehr auf diese Arten von Strategien, siehe Dont Forget Your Protective Collar und wie ein Schutzkragen funktioniert.) 6. Long Straddle Eine lange Straddle Optionen Strategie ist, wenn ein Investor kauft sowohl eine Call-und Put-Option mit dem gleichen Ausübungspreis, zugrunde liegenden Vermögens - und Ablaufdatum gleichzeitig. Ein Anleger wird diese Strategie oft nutzen, wenn er oder sie glaubt, dass der Preis des zugrunde liegenden Vermögenswertes sich deutlich bewegen wird, aber nicht sicher ist, in welche Richtung der Umzug stattfindet. Diese Strategie ermöglicht es dem Anleger, unbegrenzte Gewinne zu halten, während der Verlust auf die Kosten beider Optionskontrakte beschränkt ist. (Für mehr, lesen Sie Straddle-Strategie Ein einfacher Ansatz, um Markt Neutral.) 7. Long Strangle In einer langen erwürgenden Optionen-Strategie, kauft der Investor einen Anruf und setzen Option mit der gleichen Reife und zugrunde liegenden Vermögenswert, aber mit unterschiedlichen Ausübungspreisen. Der Put-Streik-Preis wird in der Regel unter dem Ausübungspreis der Call-Option, und beide Optionen werden aus dem Geld. Ein Investor, der diese Strategie nutzt, glaubt, dass der zugrunde liegende Vermögenspreis eine große Bewegung erleben wird, ist aber nicht sicher, in welche Richtung der Umzug stattfindet. Verluste beschränken sich auf die Kosten beider Optionen erwürgen wird in der Regel weniger teuer als Straddles, weil die Optionen aus dem Geld gekauft werden. (Für mehr, siehe Get A Strong Hold On Profit mit Strangles.) 8. Butterfly Spread Alle Strategien bis zu diesem Punkt haben eine Kombination aus zwei verschiedenen Positionen oder Verträge erforderlich. In einer Butterfly-Spread-Optionsstrategie wird ein Investor sowohl eine Stierverbreitungsstrategie als auch eine Bärenverbreitungsstrategie kombinieren und drei unterschiedliche Streikpreise verwenden. Zum Beispiel, eine Art von Schmetterling verbreitet beinhaltet den Kauf einer Call (put) Option auf den niedrigsten (höchsten) Ausübungspreis, beim Verkauf von zwei Call (put) Optionen zu einem höheren (niedrigeren) Ausübungspreis, und dann ein letzter Anruf (put) Option zu einem noch höheren (niedrigeren) Ausübungspreis. (Für mehr über diese Strategie, lesen Sie Einstellung Profit Traps mit Butterfly Spreads.) 9. Iron Condor Eine noch interessantere Strategie ist die i ron condor. In dieser Strategie hält der Investor gleichzeitig eine lange und kurze Position in zwei verschiedenen erwürgenden Strategien. Der eiserne Kondor ist eine ziemlich komplexe Strategie, die definitiv Zeit braucht, um zu lernen und zu üben. (Wir empfehlen, mehr über diese Strategie zu lesen in Take Flight mit einem eisernen Kondor. Sollten Sie zu Iron Condors gehen und die Strategie für sich selbst (risikofrei) mit dem Investopedia Simulator ausprobieren.) 10. Iron Butterfly Die endgültige Optionsstrategie, die wir demonstrieren werden Hier ist der eiserne schmetterling In dieser Strategie wird ein Investor entweder eine lange oder kurze Straddle mit dem gleichzeitigen Kauf oder Verkauf eines erwürgenden kombinieren. Obwohl ähnlich wie ein Schmetterling verbreitet. Diese Strategie unterscheidet sich, weil sie sowohl Anrufe als auch Puts verwendet, im Gegensatz zum einen oder anderen. Der Gewinn und Verlust sind in einem bestimmten Bereich begrenzt, abhängig von den Ausübungspreisen der verwendeten Optionen. Investoren werden oft out-of-the-money Optionen in dem Bemühen, Kosten zu senken, während Begrenzung des Risikos. (Um zu verstehen, diese Strategie mehr, lesen, was ist eine Iron Butterfly Option Strategie) Related Articles Die gesamte Dollar-Marktwert aller ein Unternehmen039s ausstehenden Aktien. Die Marktkapitalisierung erfolgt durch Multiplikation. Frexit kurz für quotFrench exitquot ist ein französischer Spinoff des Begriffs Brexit, der entstand, als das Vereinigte Königreich stimmte. Ein Auftrag mit einem Makler, der die Merkmale der Stop-Order mit denen einer Limit-Order kombiniert. Ein Stop-Limit-Auftrag wird. Eine Finanzierungsrunde, in der Anleger eine Aktie von einer Gesellschaft mit einer niedrigeren Bewertung erwerben als die Bewertung, Eine ökonomische Theorie der Gesamtausgaben in der Wirtschaft und ihre Auswirkungen auf die Produktion und Inflation. Keynesianische Ökonomie wurde entwickelt. Ein Bestand eines Vermögenswerts in einem Portfolio. Eine Portfolioinvestition erfolgt mit der Erwartung, eine Rendite zu erzielen. This. Course Objective: Um verschiedene Optionsstrategien zu verstehen, die bei einem bärischen Ausblick verwendet werden können. Wenn ein Investor glaubt, dass einzelne Aktien oder die Märkte niedriger sind, gibt es zahlreiche Möglichkeiten, Optionsstrategien zu implementieren, um von diesen Aussichten zu profitieren. Dieser Kurs deckt die Risiken und potenziellen Belohnungen einiger dieser Strategien ab. Wer sollte diesen Kurs nehmen: Fortgeschrittene und Fortgeschrittene Kursbeschreibung: quotOptions Strategien in einem Bearish Marketquot ist entworfen, um die verschiedenen Möglichkeiten, die Optionen können Risiko beschränken oder erhöhen Gewinn in einem Bärenmarkt zu entlarven. Dieser Kurs diskutiert die verschiedenen Optionsstrategien, die einen Bärenmarkt nutzen. Kurskapitel Kapitel 1 - Einleitung Die Einführung legt den Grundstein für die Unterschiede zwischen den Bear-Marktoptionsstrategien und dem direkten Aktien - oder Indexbesitz. Die drei wichtigsten Vorteile der Bear-Markt Option Positionen des Schutzes, Begrenzung Verlust, Erzielung von Einkommen eingeführt werden. Am Ende dieses Kurses und vor dem endgültigen Quiz sollte der Student mit den allen Bear-Marktstrategien zufrieden sein. Kapitel 2 - Buying Puts In diesem Kapitel wird der Kauf von Puts in zwei Formen diskutiert - der Kauf von Puts in Verbindung mit Aktienbesitz und der Kauf von Puts als spekulative Strategie. Die Unterschiede zwischen diesen beiden Strategien werden erläutert. Der Kauf von Sätzen mit Lager wird als eine Schutzstrategie erklärt, während der Kauf von Putten selbst spekulativ ist und Hebelwirkung in einem Bärenmarkt bietet. Kapitel 3 - Ungedeckte Anrufe In diesem Kapitel wird die Verwendung von Anrufen in einem Bärenmarkt diskutiert. Der maximale Gewinn und der maximale Verlust werden zusammen mit den Margin-Wartungsanforderungen von nicht aufgedeckten Anrufen erklärt. Dieses Kapitel hat ein interaktives Beispiel, das diese Punkte bei Verfall veranschaulicht. Kapitel 4 - Abgedeckte Anrufe Für dieses Kapitel werden die Vorteile von abgedeckten Anrufen eingeführt. In diesem Kapitel wird erläutert, wie abgedeckte Anrufe den Schutzpunkten ähnlich sind, während sie den maximalen Gewinnverlust und die damit verbundenen Risiken auflisten. Kapitel 5 - Index Puts Die Verwendung von Index setzt in einen Bärenmarkt wird hier erklärt. Die wichtigste Notwendigkeit, dass der jeweilige Index mit Ihrem Portfolio übereinstimmt, wird zusammen mit den Unterschieden in Abrechnungsarten von amerikanischen und europäischen Stiloptionen betont. Kapitel 6 - Vertikale Spreads Vertikale Spreads für einen Bärenmarkt werden in Kapitel 6 eingeführt. Diese Spreads können Debit - oder Credits sein und werden für die folgenden zwei Kapitel erklärt und vorangestellt. Kapitel 7 - Bear Put Spread In diesem Kapitel werden die Verwendungen eines Bear put Spread erklärt. Die maximalen Gewinn - und Verlustrechnungen werden erläutert. In diesem Kapitel wird auch erläutert, wie diese Ausbreitung eine Debitspanne ist und sich von einem Credit Spread unterscheidet. Kapitel 8 - Bear Call Spread Für dieses Kapitel werden die Verwendungen eines Bear Call Spreads erklärt. Die Ähnlichkeiten und Unterschiede zwischen dieser Spread-Strategie und dem Bären-Spread werden verglichen und kontrastiert. Schlussfolgerung Die Schlussfolgerung erkennt kurz, wie die Minimierung des Verlustes mit Einschränkungen des Gewinnpotenzials mit diesen bärischen Strategien ausgeglichen werden kann. Kursressourcen